ESTADOS FINANCIEROS 2022
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. Y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Estados Financieros Consolidados e Información de Consolidación 31 de diciembre de 2022 (Con el Informe de los Auditores Independientes) "Este documento ha sido preparado con el conocimiento de que su contenido será puesto a disposición del público inversionista y del público en general"
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. Y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Índice del Contenido Informe de los Auditores Independientes Estado Consolidado de Situación Financiera Estado Consolidado de Resultados Estado Consolidado de Utilidades Integrales Estado Consolidado de Cambios en el Patrimonio Estado Consolidado de Flujos de Efectivo Notas a los Estados Financieros Consolidados Anexo Anexo de Consolidación – Información sobre el Estado de Situación Financiera……………...................................................................... 1 Anexo de Consolidación – Información sobre el Estado de Resultados....................................................................................................... 2
© 2023 KPMG, una sociedad civil panameña y firma de la red de firmas miembro independiente de KPMG, afiliadas a KPMG International Cooperative (“KPMG International”), una entidad inglesa. Derechos reservados. KPMG Torre PDC, Ave. Samuel Lewis y Calle 56 Este, Obarrio Panamá, República de Panamá Teléfono: (507) 208-0700 Website: kpmg.com.pa INFORME DE LOS AUDITORES INDEPENDIENTES A la Junta Directiva y Accionista Banco La Hipotecaria, S. A. Informe sobre la auditoría de los estados financieros consolidados Opinión Hemos auditado los estados financieros consolidados de Banco La Hipotecaria, S. A. y subsidiarias (“el Banco”), que comprenden el estado consolidado de situación financiera al 31 de diciembre de 2022, los estados consolidados de resultados, utilidades integrales, cambios en el patrimonio, y flujos de efectivo por el año terminado en esa fecha, y notas, que comprenden un resumen de las políticas contables significativas y otra información explicativa. En nuestra opinión, los estados financieros consolidados adjuntos presentan razonablemente, en todos los aspectos importantes, la situación financiera consolidada del Banco al 31 de diciembre de 2022, y su desempeño financiero consolidado y sus flujos de efectivo consolidados por el año terminado en esa fecha de conformidad con Normas NIIF tal como han sido emitidas por el Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad (Normas NIIF). Base de la opinión Hemos efectuado nuestra auditoría de conformidad con las Normas Internacionales de Auditoría (NIA). Nuestras responsabilidades de acuerdo con dichas normas se describen más adelante en la sección Responsabilidades del auditor en relación con la auditoría de los estados financieros consolidados de nuestro informe. Somos independientes del Banco de conformidad con el Código de Ética para Profesionales de la Contabilidad del Consejo de Normas Internacionales de Ética para Contadores (Código de Ética del IESBA) junto con los requerimientos de ética que son relevantes a nuestra auditoría de los estados financieros consolidados en la República de Panamá y hemos cumplido las demás responsabilidades de ética de conformidad con esos requerimientos y con el Código de Ética del IESBA. Consideramos que la evidencia de auditoría que hemos obtenido es suficiente y apropiada para ofrecer una base para nuestra opinión. Asuntos claves de la auditoría Los asuntos clave de la auditoría son aquellos asuntos que, según nuestro juicio profesional, han sido los más significativos en nuestra auditoría de los estados financieros consolidados del periodo corriente. Estos asuntos han sido atendidos en el contexto de nuestra auditoría de los estados financieros consolidados en su conjunto y en la formación de nuestra opinión sobre ellos, y no expresamos una opinión por separado sobre estos asuntos.
Reserva para pérdidas en préstamos Véanse las Notas 3 (c.7) y 4 (a) a los estados financieros consolidados Asunto clave de la auditoría Cómo el asunto clave fue atendido en la auditoría La reserva para pérdidas en préstamos a costo amortizado es considerada uno de los asuntos más significativos ya que metodología requiere la aplicación de juicios y uso de supuestos, por parte de la administración para la construcción del modelo de pérdida crediticia esperada (“PCE”). La cartera de préstamos a costo amortizado representa el 78% del total de activos del Banco al 31 de diciembre de 2022. La reserva para pérdidas en préstamos a costo amortizado comprende la PCE como el resultado de la calificación de préstamos y la metodología para determinar la probabilidad de incumplimiento del préstamo según la etapa de deterioro en la que se le asigne. El modelo para estimar la PCE está compuesto por estimaciones de la probabilidad de incumplimiento de pago, pérdida dada el incumplimiento de pago, análisis prospectivo y exposición ante el incumplimiento. La evaluación de si se ha presentado o no un incremento significativo en el riesgo de crédito de los préstamos conlleva la aplicación de juicios importantes en esta metodología. Esto constituye un reto desde la perspectiva de auditoría debido a la complejidad en la estimación de los componentes utilizados para realizar estos cálculos y la aplicación del juicio de la gerencia del Banco. Nuestros procedimientos de auditoría, considerando el uso de especialistas, incluyeron: • Evaluación de los controles clave sobre los cálculos de morosidad, aprobación del modelo y la metodología utilizada, y aprobación de las actualizaciones de los insumos claves usados en el cálculo de la reserva de deterioro para los modelos colectivos. • Se evaluó la metodología aplicada por el Banco en el modelo de estimación de la PCE de conformidad con la NIIF 9 Instrumentos Financieros, por medio de la inspección de políticas, manuales y metodología documentada y aprobada por el gobierno corporativo del Banco. • Pruebas de los insumos clave usados en el cálculo de la reserva de deterioro para los modelos colectivos. • Se evaluó el juicio aplicado por la gerencia sobre los supuestos relativos a las condiciones actuales de la economía, y las consideraciones sobre el análisis prospectivo que pueden cambiar el nivel de PCE, basadas en nuestra experiencia y conocimiento de la industria. Otro asunto – información suplementaria Nuestra auditoría se efectuó con el propósito de expresar una opinión sobre los estados financieros consolidados considerados en su conjunto. La información suplementaria incluida en los Anexos 1 al 2 se presenta para propósito de análisis adicional y no es requerida como parte de los estados financieros consolidados. Esta información ha sido sujeta a los procedimientos de auditoría aplicados a la auditoría de los estados financieros consolidados y, en nuestra opinión, está presentada razonablemente en todos sus aspectos importantes, relacionados con los estados financieros consolidados tomados en su conjunto. 2
Responsabilidades de la administración y de los encargados del gobierno corporativo en relación con los estados financieros consolidados La administración es responsable de la preparación y presentación razonable de los estados financieros consolidados de conformidad con las Normas NIIF, y del control interno que la administración determine que es necesario para permitir la preparación de estados financieros consolidados que estén libres de errores de importancia relativa, debido ya sea a fraude o error. En la preparación de los estados financieros consolidados, la administración es responsable de evaluar la capacidad del Banco para continuar como un negocio en marcha, revelando, según corresponda, los asuntos relacionados con la condición de negocio en marcha y utilizando la base de contabilidad de negocio en marcha, a menos que la administración tenga la intención de liquidar el Banco o cesar sus operaciones, o bien no haya otra alternativa realista, más que ésta. Los encargados del gobierno corporativo son responsables de la supervisión del proceso de información financiera del Banco. Responsabilidades del auditor en relación con la auditoría de los estados financieros consolidados Nuestros objetivos son obtener una seguridad razonable acerca de si los estados financieros consolidados en su conjunto están libres de errores de importancia relativa, debido ya sea a fraude o error, y emitir un informe de auditoría que contenga nuestra opinión. Seguridad razonable es un alto grado de seguridad, pero no garantiza que una auditoría efectuada de conformidad con las NIA siempre detectará un error de importancia relativa cuando este exista. Los errores pueden deberse a fraude o error y se consideran de importancia relativa si, individualmente o de forma agregada, puede preverse razonablemente que influyan en las decisiones económicas que los usuarios toman basándose en estos estados financieros consolidados. Como parte de una auditoría de conformidad con las NIA, aplicamos nuestro juicio profesional y mantenemos una actitud de escepticismo profesional durante toda la auditoría. También: • Identificamos y evaluamos los riesgos de error de importancia relativa en los estados financieros consolidados, debido a fraude o error, diseñamos y aplicamos procedimientos de auditoría para responder a dichos riesgos y obtenemos evidencia de auditoría que sea suficiente y apropiada para proporcionar una base para nuestra opinión. El riesgo de no detectar un error de importancia relativa debido a fraude es más elevado que en el caso de un error de importancia relativa debido a error, ya que el fraude puede implicar colusión, falsificación, omisiones deliberadas, manifestaciones intencionadamente erróneas o la evasión del control interno. • Obtenemos entendimiento del control interno relevante para la auditoría con el fin de diseñar procedimientos de auditoría que sean apropiados en las circunstancias, pero no con el propósito de expresar una opinión sobre la efectividad del control interno del Banco. • Evaluamos lo apropiado de las políticas de contabilidad utilizadas y la razonabilidad de las estimaciones contables y la correspondiente información revelada por la administración. 3
• Concluimos sobre lo apropiado de la utilización, por la administración, de la base de contabilidad de negocio en marcha y, basándonos en la evidencia de auditoría obtenida, concluimos sobre si existe o no una incertidumbre de importancia relativa relacionada con eventos o condiciones que pueden generar dudas significativas sobre la capacidad del Banco para continuar como negocio en marcha. Si concluimos que existe una incertidumbre de importancia relativa, se requiere que llamemos la atención en nuestro informe de auditoría sobre la correspondiente información revelada en los estados financieros consolidados o, si dichas revelaciones no son adecuadas, que modifiquemos nuestra opinión. Nuestras conclusiones se basan en la evidencia de auditoría obtenida hasta la fecha de nuestro informe de auditoría. Sin embargo, eventos o condiciones futuras pueden causar que el Banco deje de ser un negocio en marcha. • Evaluamos la presentación en su conjunto, la estructura y el contenido de los estados financieros consolidados, incluyendo la información revelada, y si los estados financieros consolidados representan las transacciones y eventos subyacentes de un modo que logran una presentación razonable. • Obtenemos evidencia suficiente y apropiada en relación con la información financiera de entidades o actividades de negocio dentro del Banco para expresar una opinión sobre los estados financieros consolidados. Somos responsables de la dirección, supervisión y ejecución de la auditoría de grupo. Somos responsables solamente de nuestra opinión de auditoría. Nos comunicamos con los encargados del gobierno corporativo en relación con, entre otros asuntos, el alcance y la oportunidad de ejecución planificados de la auditoría y los hallazgos significativos de la auditoría, incluyendo cualesquiera deficiencias significativas del control interno que identifiquemos durante la auditoría. También proporcionamos a los encargados del gobierno corporativo una declaración de que hemos cumplido los requerimientos de ética relevantes en relación con la independencia y les comunicamos todas las relaciones y otros asuntos que consideremos razonablemente que puedan afectar nuestra independencia y, cuando sea aplicable, las acciones tomadas para eliminar las amenazas o las salvaguardas que se hayan aplicado. Entre los asuntos que han sido comunicados a los encargados del gobierno corporativo, determinamos aquellos que han sido los más significativos en la auditoría de los estados financieros consolidados del periodo corriente y que son, en consecuencia, los asuntos claves de la auditoría. Describimos estos asuntos en nuestro informe de auditoría salvo que las disposiciones legales o reglamentarias prohíban revelar públicamente el asunto o, en circunstancias extremadamente poco frecuentes, determinemos que un asunto no se debería comunicar en nuestro informe porque cabe razonablemente esperar que las consecuencias adversas de hacerlo superarían los beneficios de interés público de tal comunicación. 4
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. Y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Estado Consolidado de Situación Financiera 31 de diciembre de 2022 (Cifras en Balboas) Nota 2022 2021 Activos Efectivo y efectos de caja 7 265,485 242,052 Depósitos en bancos: A la vista en bancos locales 24,069,757 36,184,041 A la vista en bancos extranjeros 9,331,231 12,378,734 Ahorro en bancos locales 2,131,465 2,354,717 Ahorro en bancos extranjeros 6,506,496 5,706,747 A plazo fijo locales 5,522,601 0 Total de depósitos en bancos 47,561,550 56,624,239 Total de efectivo, efectos de caja y depósitos en bancos 7 47,827,035 56,866,291 Inversiones en valores, neto 8 103,110,968 114,594,565 Préstamos a costo amortizado (CA) 9 727,131,109 656,803,162 Mobiliario, equipos y mejoras, neto 10 1,611,326 1,683,192 Cuentas por cobrar 11 8,752,588 8,666,859 Crédito fiscal por realizar 32 30,035,523 24,077,858 Impuesto sobre la renta diferido 24 1,106,746 1,284,879 Activos por derecho de uso, neto 29 1,495,795 1,978,284 Otros activos 12 5,325,096 4,759,734 Total de activos 926,396,186 870,714,824 El estado consolidado de situación financiera debe ser leído en conjunto con las notas que forman parte integral de los estados financieros consolidados. 6
Nota 2022 2021 Pasivos y Patrimonio Pasivos: Depósitos de clientes: De ahorros locales 6 3,135,359 2,483,136 De ahorros extranjeros 748,377 749,726 A plazo locales 6 326,118,584 308,536,128 A plazo extranjeros 55,951,284 58,520,695 Total de depósitos de clientes 385,953,604 370,289,685 Valores comerciales negociables 13, 30 46,715,496 35,315,094 Notas comerciales negociables 14, 30 63,690,347 55,524,085 Bonos cubiertos 15, 30 21,508,709 51,347,808 Bonos ordinarios 16, 30 8,242,113 13,009,668 Certificados de inversión 17, 30 21,577,248 19,523,626 Obligaciones negociables 18, 30 1,727,339 10,888,482 Financiamientos recibidos 19, 30 287,809,108 227,414,806 Pasivos por arrendamiento 29 1,995,873 2,405,253 Impuesto sobre la renta por pagar 760,501 988,181 Otros pasivos 20 10,828,344 6,633,203 Total de pasivos 850,808,682 793,339,891 Patrimonio: Acciones comunes 21 15,000,000 15,000,000 Acciones en tesorería 21 (727,000) (727,000) Capital adicional pagado 25,454,161 25,051,203 Reserva de capital 1,800,000 1,800,000 Reserva de valor razonable (3,544,538) 279,058 Reserva por conversión de moneda extranjera (14,429,907) (10,856,149) Reservas regulatorias 9,104,574 9,615,293 Utilidades no distribuidas 42,198,340 36,393,322 Total del patrimonio, excluyendo la participación no controladora 74,855,630 76,555,727 Participación no controladora 731,874 819,206 Total de patrimonio 75,587,504 77,374,933 Compromisos y contingencias 28 Total de pasivos y patrimonio 926,396,186 870,714,824 7
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. Y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Estado Consolidado de Resultados Para el año terminado el 31 de diciembre de 2022 (Cifras en Balboas) Nota 2022 2021 Ingresos por intereses calculados utilizando la tasa de intereses efectiva sobre: Préstamos 50,558,600 51,440,998 Inversiones en valores 3,945,845 3,482,445 Depósitos en bancos 518,308 135,322 Total de ingresos por intereses 55,022,753 55,058,765 Gastos de intereses sobre: Depósitos de clientes 6 16,407,503 15,975,688 Financiamientos, títulos de deuda emitidos y arrendamientos 21,511,234 23,612,540 Total de gastos por intereses 37,918,737 39,588,228 Ingreso por intereses, neto 17,104,016 15,470,537 Provisiones por deterioro de activos financieros: Provisión para pérdidas en préstamos a CA 4 2,171,763 597,953 Provisión para pérdidas en inversiones en valores a CA 4 996 2,017 Provisión para pérdidas en inversiones en valores a VRCOUI 4 120,651 7,933 (Ganancia) pérdida neta por modificación de préstamos a CA (515,213) 582,257 Ingreso neto por intereses, después de provisiones por deterioro de activos financieros 15,325,819 14,280,377 Ingresos por servicios bancarios, comisiones y otros, netas: Ganancia neta en inversiones a VRCR 1,474,674 1,751,466 Comisiones por administración y manejo 22 7,603,316 7,044,560 Otras comisiones pagadas (1,401,973) (1,132,318) Otros ingresos 22 1,261,749 1,448,387 Total de ingresos por servicios bancarios y otros, neto 8,937,766 9,112,095 Gastos generales y administrativos: Salarios y otros gastos del personal 6, 23 7,084,607 7,473,543 Depreciación y amortización de mobiliario, equipo y mejoras 10 532,211 703,688 Depreciación de activos por derecho de uso 29 443,520 538,249 Honorarios profesionales y legales 1,688,454 1,439,610 Impuestos 2,811,696 2,189,393 Otros gastos 6, 23 5,069,967 4,599,413 Total de gastos generales y administrativos 17,630,455 16,943,896 Utilidad neta antes del impuesto sobre la renta 6,633,130 6,448,576 Impuesto sobre la renta, estimado 1,281,181 1,140,438 Impuesto sobre la renta, diferido 5,506 456,802 Impuesto sobre la renta, neto 24 1,286,687 1,597,240 Utilidad neta 5,346,443 4,851,336 Utilidad neta atribuible a: Participación controladora 5,294,305 4,787,406 Participación no controladora 52,138 63,930 5,346,443 4,851,336 El estado consolidado de resultados debe ser leído en conjunto con las notas que forman parte integral de los estados financieros consolidados. 8
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. Y SUBSIDIARIAS Para el año terminado el 31 de diciembre de 2022 (Cifras en Balboas) Nota 2022 2021 Utilidad neta 5,346,443 4,851,336 Otras utilidades (pérdidas) integrales: Partidas que son o pueden ser reclasificadas posteriormente al estado consolidado de resultados: Movimiento en la reserva de valor razonable de instrumentos de deuda a VRCOUI: Cambio neto en el valor razonable (3,252,910) (2,575,505) Movimiento en la reserva para pérdidas crediticas esperadas (PCE) de instrumentos de deuda a VRCOUI: Cambio neto en la reserva para PCE 120,651 7,933 Movimiento en la reserva de valor razonable de cartera adquirida: Amortización del valor razonable (691,337) 588,343 Movimiento en la reserva de conversión de moneda extranjera: Diferencias de conversión de moneda extranjera de operaciones en el extranjero (3,713,228) (3,319,416) Total de otras pérdidas integrales (7,536,824) (5,298,645) Total de pérdidas integrales (2,190,381) (447,309) Pérdidas integrales atribuibles a: Participación controladora (2,103,049) (386,562) Participación no controladora (87,332) (60,747) Total de pérdidas integrales (2,190,381) (447,309) El estado consolidado de utilidades integrales debe ser leído en conjunto con las notas que forman parte integral de los estados financieros consolidados. (Panamá, República de Panamá) Estado Consolidado de Utilidades Integrales 9
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. Y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Estado Consolidado de Cambios en el Patrimonio Para el año terminado el 31 de diciembre de 2022 (Cifras en Balboas) Reservas regulatorias Reserva de Reserva para Reserva de valor razonable PCE de valor Reserva por Provision Acciones Capital de instrumentos instrumentos razonable conversión Provisión Exceso de del Acuerdo Acciones en adicional Reserva de de deuda a de deuda a de cartera de moneda bienes Provision provisión SBP Utilidades no Participación no Total de Nota comunes tesorería pagado capital VRCOUI VRCOUI adquirida extranjera Adjudicados dinámica específica No.009-2020 distribuidas controladora patrimonio Saldo al 31 de diciembre de 2020 15,000,000 (727,000) 25,051,203 1,800,000 2,026,160 129,133 102,994 (7,661,410) 0 4,803,937 3,208,856 2,405,429 30,807,282 879,953 77,826,537 Utilidad neta 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 4,787,406 63,930 4,851,336 Otras utilidades (pérdidas) integrales Reserva de valor razonable - instrumentos de deuda a VRCOUI: Cambio neto en el valor razonable 0 0 0 0 (2,575,505) 0 0 0 0 0 0 0 0 0 (2,575,505) Reserva para pérdidas crediticias esperadas (PCE) - instrumentos de deuda a VRCOUI: Cambio neto en la reserva para PCE 0 0 0 0 0 7,933 0 0 0 0 0 0 0 0 7,933 Reserva de valor razonable de cartera adquirida: Amortización del valor razonable 0 0 0 0 0 0 588,343 0 0 0 0 0 0 0 588,343 Reserva por conversión de moneda extranjera: Diferencias de conversión de moneda extranjera de 0 operaciones en el extranjero 0 0 0 0 0 0 (3,194,739) 0 0 0 0 0 (124,677) (3,319,416) Total de otras utilidades (pérdidas) integrales 0 0 0 0 (2,575,505) 7,933 588,343 (3,194,739) 0 0 0 0 0 (124,677) (5,298,645) Total de utilidades (pérdidas) integrales 0 0 0 0 (2,575,505) 7,933 588,343 (3,194,739) 0 0 0 0 4,787,406 (60,747) (447,309) Otros movimientos de patrimonio: Asignación de reservas regulatorias - dinámica, específica y del Acuerdo SBP No.009-2020 0 0 0 0 0 0 0 0 0 (96,984) (638,458) (67,487) 802,929 0 0 Transacciones con los propietarios del Banco: Contribuciones y distribuciones: Dividendos pagados 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 (21) 0 (21) Impuesto complementario 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 (4,274) 0 (4,274) Total de contribuciones y distribuciones 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 (4,295) 0 (4,295) Saldo al 31 de diciembre de 2021 15,000,000 (727,000) 25,051,203 1,800,000 (549,345) 137,066 691,337 (10,856,149) 0 4,706,953 2,570,398 2,337,942 36,393,322 819,206 77,374,933 Utilidad neta 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 5,294,305 52,138 5,346,443 Otras utilidades (pérdidas) integrales: Reserva de valor razonable - instrumentos de deuda a VRCOUI: Cambio neto en el valor razonable 0 0 0 0 (3,252,910) 0 0 0 0 0 0 0 0 0 (3,252,910) Reserva para pérdidas crediticias esperadas (PCE) - instrumentos de deuda a VRCOUI: Cambio neto en la reserva para PCE 0 0 0 0 0 120,651 0 0 0 0 0 0 0 0 120,651 Reserva de valor razonable de cartera adquirida: Amortización del valor razonable 0 0 0 0 0 0 (691,337) 0 0 0 0 0 0 0 (691,337) Reserva por conversión de moneda extranjera: Diferencias de conversión de moneda extranjera de operaciones en el extranjero 0 0 0 0 0 0 0 (3,573,758) 0 0 0 0 0 (139,470) (3,713,228) Total de otras (pérdidas) utilidades integrales 0 0 0 0 (3,252,910) 120,651 (691,337) (3,573,758) 0 0 0 0 0 (139,470) (7,536,824) Total de (pérdidas) utilidades integrales 0 0 0 0 (3,252,910) 120,651 (691,337) (3,573,758) 0 0 0 0 5,294,305 (87,332) (2,190,381) Otros movimientos de patrimonio: Asignación de reservas regulatorias - dinámica, específica, bienes adjudicados y Acuerdo SBP No.009-2020 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1,323,643 503,580 (2,337,942) 510,719 0 0 Transacciones con los propietarios del Banco: Contribuciones y distribuciones: Aporte de capital adicional 0 0 402,958 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 402,958 Dividendos pagados sobre acciones comunes 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 (6) 0 (6) Total de contribuciones y distribuciones 0 0 402,958 0 0 0 0 0 0 0 0 0 (6) 0 402,952 Saldo al 31 de diciembre de 2022 15,000,000 (727,000) 25,454,161 1,800,000 (3,802,255) 257,717 0 (14,429,907) 0 6,030,596 3,073,978 0 42,198,340 731,874 75,587,504 El estado consolidado de cambios en el patrimonio debe ser leído en conjunto con las notas que forman parte integral de los estados financieros consolidados. 10 Atribuible a la participación controladora Reservas de valor razonable
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. Y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Estado Consolidado de Flujos de Efectivo Para el año terminado el 31 de diciembre de 2022 (Cifras en Balboas) Nota 2022 2021 Actividades de operación: Utilidad neta 5,346,443 4,851,336 Ajustes para conciliar la utilidad neta y el efectivo de las actividades de operación: Depreciación y amortización de mobiliario, equipos y mejoras 10 532,211 703,688 Depreciación de activos por derecho de uso 29 443,520 538,249 Provisión para pérdidas por deterioro en préstamos a CA 4 2,171,763 597,953 Provisión para pérdidas en inversiones en valores a CA 4 120,651 2,017 Provisión para pérdidas en inversiones en valores a VRCOUI 4 996 7,933 (Ganancia) pérdida neta por modificación de préstamos a CA 4 (515,213) 582,257 Ingresos por intereses, neto (17,104,016) (15,470,537) Ganancia neta en inversiones a VRCR (1,474,674) (1,751,466) Pérdida (ganancia) en venta de mobiliario y equipos 43,904 (1,358) Ganancia en venta de bienes adjudicados (373,110) (242,203) Gasto de impuesto sobre la renta 24 1,286,687 1,597,240 Cambios en activos y pasivos operativos: Inversiones en valores a VRCR 2,510,498 (2,638,910) Préstamos a CA (85,384,905) 68,917,593 Cuentas por cobrar (85,729) (1,913,608) Venta de créditos fiscales 32 6,501,720 9,616,762 Crédito fiscal devengado (12,459,385) (14,275,884) Otros activos (216,772) 3,992,935 Depósitos de ahorro de clientes 650,874 426,890 Depósitos a plazo de clientes 14,731,305 29,516,092 Otros pasivos 4,195,140 1,496,241 Efectivo generado de operaciones Intereses recibidos 53,855,882 54,706,650 Intereses pagados (36,002,571) (40,728,029) Impuesto sobre la renta pagado (1,336,234) (787,259) Flujos de efectivo de las actividades de operación (62,561,015) 99,744,582 Actividades de inversión: Adquisición de inversiones en valores a CA y a VRCOUI 0 (16,225,000) Producto de la venta y redención de inversiones en valores a CA y a VRCOUI 7,822,476 2,429,100 Adquisición de mobiliario, equipos y mejoras 10 (517,719) (212,486) Producto de la venta de mobiliarios y equipos 69,353 55,141 Flujos de efectivo de las actividades de inversión 7,374,110 (13,953,245) Actividades de financiamiento: Producto de la emisión de valores comerciales negociables 46,551,000 35,233,000 Redención de valores comerciales negociables (35,233,000) (84,606,000) Producto de la emisión de notas comerciales negociables 36,686,000 35,515,999 Redención de notas comerciales negociables (28,563,000) (87,090,000) Redención de bonos ordinarios (2,678,417) 0 Redención de bonos cubiertos (30,000,000) 0 Producto de la emisión de certificados de inversión 14,604,000 7,950,000 Redención de certificados de inversión (12,550,000) (26,307,000) Producto de la emisión de obligaciones negociables 1,725,000 5,000,000 Redención de obligaciones negociables (10,850,000) (22,285,000) Producto de financiamientos recibidos 121,599,430 216,960,750 Repagos de financiamientos recibidos (58,662,162) (179,714,092) Pagos de pasivos por arrendamientos 29 (409,380) (418,236) Aporte de capital adicional 402,958 0 Dividendos pagados sobre acciones comunes (6) (21) Impuesto complementario 0 (4,274) Participación no controladora (139,470) (124,677) Flujos de efectivo de las actividades de financiamiento 42,482,953 (99,889,551) Disminución neta en efectivo y equivalentes de efectivo (12,703,952) (14,098,214) Efectivo y equivalentes de efectivo al inicio del año 56,866,291 68,017,454 Efecto por movimientos en las tasas de cambio sobre el efectivo y equivalentes de efectivo mantenido 3,664,696 2,947,051 Efectivo y equivalentes de efectivo al final del año 7 47,827,035 56,866,291 El estado consolidado de flujos de efectivo debe ser leído en conjunto con las notas que forman parte integral de los estados financieros consolidados. 11
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. Y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Notas a los Estados Financieros Consolidados 31 de diciembre de 2022 (Cifras en Balboas) 12 (1) Información General Banco La Hipotecaria, S. A., antes La Hipotecaria, S. A., fue constituido el 7 de noviembre de 1996 bajo la ley de sociedades de la República de Panamá. Según resolución S. B. P. No.127-2010 del 4 de junio de 2010, la Superintendencia de Bancos de Panamá le otorgó Licencia Bancaria General para iniciar operaciones como Banco el 7 de junio de 2010, la cual le permite efectuar transacciones bancarias en Panamá y en el extranjero, además de cualquiera otra actividad autorizada por esta Superintendencia. Banco La Hipotecaria, S. A. es un banco privado cuyo accionista es La Hipotecaria (Holding), Inc., compañía constituida bajo las leyes de las Islas Vírgenes Británicas y cuyo principal accionista es Grupo ASSA., S. A., quien posee el 79.16% (2021: 69.01%) de las acciones emitidas y circulación. Mediante Resolución FID No.3-97 del 6 de agosto de 1997, la Superintendencia de Bancos de Bancos le otorgó al Banco una licencia fiduciaria que le permite realizar negocios de fideicomiso en o desde la República de Panamá. Adicionalmente, el Banco se encuentra registrado en la Superintendencia del Mercado de Valores mediante Resolución No.487-01 de 14 de diciembre de 2001. La tabla a continuación proporciona el detalle de las subsidiarias del Banco: Actividad País de incorporación Participación controladora 2022 2021 La Hipotecaria Compañía de Financiamiento, S. A. Otorgar préstamos hipotecarios residenciales, administrar créditos hipotecarios residenciales y personales en la República de Colombia Colombia 94.99% 94.99% La Hipotecaria, S. A. de C. V. Otorgar préstamos hipotecarios residenciales y personales, administrar créditos hipotecarios residenciales y personales en la República de El Salvador. El Salvador 99.99% 99.99% Por su parte La Hipotecaria, S. A. de C. V. mantiene una participación del 1.25% en La Hipotecaria Compañía de Financiamiento, S. A. La oficina principal está ubicada en Vía España, Plaza Regency, piso No.13, Ciudad de Panamá. En adelante, el Banco La Hipotecaria, S. A. y sus subsidiarias se denominarán como “el Banco”.
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Notas a los Estados Financieros Consolidados 13 (2) Base de Preparación (a) Declaración de cumplimiento Estos estados financieros consolidados del Banco han sido preparados de conformidad a las Normas NIIF tal como han sido emitidas por el Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad (Normas NIIF). El Comité de Auditoría del Banco autorizó la emisión de estos estados financieros consolidados el 17 de marzo de 2023. (b) Base de medición Estos estados financieros consolidados han sido preparados sobre la base de costo histórico, excepto por los siguientes rubros: Rubro Base de medición Inversiones en valores medidas a valor razonable con cambios en resultados (VRCR) Valor razonable Inversiones en valores medidas a valor razonable con cambios en otras utilidades integrales (VRCOUI) Valor razonable (c) Moneda funcional y de presentación Los estados financieros consolidados están presentados en balboas (B/.), la unidad monetaria de la República de Panamá, la cual está a la par y es de libre cambio con el dólar (US$) de los Estados Unidos de América. La República de Panamá no emite papel moneda propio y, en su lugar, el dólar de los Estados Unidos de América es utilizado como moneda de curso legal. La moneda funcional de la subsidiaria del Banco en Colombia es el peso colombiano (COP), y la moneda funcional de la subsidiaria en El Salvador es el dólar (US$) de los Estados Unidos de América. (3) Resumen de Políticas de Contabilidad Significativas Las políticas de contabilidad detalladas a continuación han sido aplicadas consistentemente por el Banco a todos los períodos presentados en estos estados financieros consolidados: (a) Base de consolidación (a.1) Subsidiarias Las subsidiarias son entidades participadas controladas por el Banco. El Banco controla una subsidiaria cuando está expuesto, o tiene derecho, a rendimientos variables procedentes de su involucramiento en la participada y tiene la capacidad de influir en esos rendimientos a través de su poder sobre esta. El Banco evalúa nuevamente si controla una participada cuando los hechos y circunstancias indiquen la existencia de cambios en uno o más de los tres elementos de control. Los estados financieros de las subsidiarias, descritas en la Nota 1, están incluidos en los estados financieros consolidados desde la fecha en que comienza el control hasta la fecha en que cesa el mismo.
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Notas a los Estados Financieros Consolidados 14 (3) Resumen de Políticas de Contabilidad Significativas, continuación (a.2) Entidades estructuradas Una entidad estructurada, es una entidad que ha sido diseñada de forma que los derechos de voto o similares no sean el factor determinante para decidir quién controla la entidad, tal como cuando los derechos de voto se relacionan solo con las tareas administrativas y las actividades relevantes se dirigen por medio de acuerdos contractuales. En la evaluación para determinar si el Banco tiene derechos suficientes para darle poder sobre estas participadas, el Banco considera factores de la participada; tales como, su propósito y diseño; su capacidad presente de dirigir las actividades relevantes; la naturaleza de su relación con otras partes; y la exposición a los rendimientos variables procedentes de su implicación en la participada. (a.3) Participación no controladora Los cambios en la participación en la propiedad de una controladora en una subsidiaria que no den lugar a una pérdida de control son reconocidos como transacciones de patrimonio. (a.4) Pérdida de control Cuando el Banco pierde control sobre una subsidiaria, da de baja las cuentas de los activos y pasivos de la subsidiaria, y el importe en libros de todas las participaciones no controladoras y otros componentes del patrimonio. Se reconoce en resultados del período cualquier ganancia o pérdida que resulte de la pérdida de control. Si el Banco retiene alguna participación en la subsidiaria anterior, esta será reconocida a su valor razonable en la fecha en la que se pierde el control. (a.5) Transacciones eliminadas en la consolidación La totalidad de los activos y pasivos, patrimonio, ingresos, gastos y flujos de efectivo relacionados con transacciones entre las entidades del Banco se eliminan al preparar los estados financieros consolidados. (a.6) Administración de fondos El Banco actúa como administrador y fiduciario de contratos fiduciarios por cuenta y riesgo de clientes. Los estados financieros de estas entidades no son parte de estos estados financieros consolidados, excepto cuando el Banco tiene control sobre la entidad. (b) Moneda extranjera (b.1) Transacciones en moneda extranjera Las transacciones en moneda extranjera son convertidas a y registradas en la moneda funcional, utilizando la tasa de cambio vigente a la fecha de la transacción.
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Notas a los Estados Financieros Consolidados 15 (3) Resumen de Políticas de Contabilidad Significativas, continuación Los activos y pasivos monetarios denominados en moneda extranjera son convertidos a la moneda funcional utilizando la tasa de cambio a la fecha de reporte. Generalmente, las diferencias en cambio de moneda son reconocidas en el rubro de otros ingresos en el estado consolidado de resultados. Sin embargo, las diferencias en cambios de moneda extranjera que surjan al convertir los instrumentos de patrimonio a valor razonable con cambios en otras utilidades integrales son reconocidas en los otros resultados integrales. (b.2) Operaciones en el extranjero Los resultados y la situación financiera de una subsidiaria, cuya moneda sea distinta a la moneda funcional, son convertidos a la moneda de presentación, como sigue: - Activos y pasivos, a la tasa de cambio vigente al cierre del año. - Ingresos y gastos, a la tasa de cambio promedio mensual del año. - Las cuentas de capital son medidas al costo histórico, a la tasa de cambio vigente al momento de cada transacción. - El ajuste por conversión resultante es llevado directamente a una cuenta separada en el estado consolidado de cambios en el patrimonio, bajo el rubro de reserva por conversión de moneda extranjera. (c) Activos y pasivos financieros (c.1) Reconocimiento y medición inicial Inicialmente el Banco reconoce los préstamos y las partidas por cobrar, inversiones, depósitos, instrumentos de deuda emitidos y financiamientos en la fecha en que se originan. Todos los demás instrumentos financieros son reconocidos en la fecha de liquidación, la cual es la fecha en que el Banco se convierte en parte de las disposiciones contractuales del instrumento. Un activo o pasivo financiero es medido inicialmente al valor razonable más, para un instrumento que no sea medido a VRCR, los costos de transacción que son directamente atribuibles a su adquisición o emisión. El valor razonable de un instrumento financiero en su reconocimiento inicial es, generalmente, su precio de transacción. (c.2) Clasificación En su reconocimiento inicial, los activos financieros son clasificados como medidos a: costo amortizado (CA), a valor razonable con cambios en otras utilidades integrales (VRCOUI), o a valor razonable con cambios en resultados (VRCR). La clasificación de los activos financieros se realiza sobre la base del modelo de negocio del Banco para su gestión y sus características contractuales de flujos de efectivo.
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Notas a los Estados Financieros Consolidados 16 (3) Resumen de Políticas de Contabilidad Significativas, continuación Un activo financiero se mide al CA si cumple con las dos siguientes condiciones y no ha sido designado como a VRCR: - el activo se mantiene dentro de un modelo de negocio cuyo objetivo es mantener los activos para recolectar los flujos de efectivo contractuales; y - los términos contractuales del activo financiero dan lugar en fechas específicas a los flujos de efectivo que son únicamente pagos del principal e intereses sobre el importe del principal pendiente. Un instrumento de deuda se mide a VRCOUI solo si cumple con las dos siguientes condiciones y no ha sido designado como a VRCR: - el activo se mantiene dentro de un modelo de negocio cuyo objetivo se logra tanto mediante la recopilación de flujos de efectivo contractuales como la venta de activos financieros; y - los términos contractuales del activo financiero dan lugar en fechas específicas a los flujos de efectivo que son únicamente pagos del principal e intereses sobre el importe del principal pendiente. En el reconocimiento inicial de una inversión en un instrumento de patrimonio que no será mantenida para negociación, el Banco puede elegir irrevocablemente registrar los cambios subsecuentes en el valor razonable en otras utilidades integrales. Esta elección se realiza sobre una base de instrumento por instrumento. Todos los demás activos financieros no clasificados como medidos a CA o a VRCOUI, tal como se describe anteriormente, se clasifican como medidos a VRCR. Además, en el reconocimiento inicial, el Banco puede designar de manera irrevocable un activo financiero que de otra manera cumple con los requerimientos para medirse a CA o en VRCOUI, a ser medido a VRCR, si al hacerlo elimina o reduce, significativamente, una asimetría contable que de otro modo surgiría. El Banco hasta el momento no ha hecho uso de esta opción. Evaluación del modelo de negocio El Banco realiza una evaluación de los objetivos de los modelos de negocio en los cuales se mantienen los activos financieros a nivel de portafolio para reflejar, de la mejor manera, la forma en que se gestiona el negocio y cómo se proporciona la información a la gerencia. La información considerada incluye: - Las políticas y los objetivos señalados para cada portafolio de activos financieros y la operación de esas políticas en la práctica. Éstas incluyen si la estrategia de la gerencia se enfoca en cobrar ingresos por intereses contractuales, mantener un perfil de rendimiento de interés concreto o coordinar la duración de los activos financieros con la de los pasivos que los están financiando o las salidas de efectivo esperadas o realizar flujos de efectivo mediante la venta de los activos;
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Notas a los Estados Financieros Consolidados 17 (3) Resumen de Políticas de Contabilidad Significativas, continuación - Cómo se evalúa e informa al respecto al personal clave de la gerencia del Banco sobre el rendimiento de los portafolios; - Los riesgos que afectan el rendimiento de los portafolios (y los activos financieros mantenidos en el modelo de negocio) y la forma en que se administran dichos riesgos; - La frecuencia, el valor y el calendario de las ventas en períodos anteriores, las razones de esas ventas y las expectativas sobre la actividad de ventas futuras. Sin embargo, la información sobre la actividad de ventas no es considerada de forma aislada, sino como parte de una evaluación de cómo los objetivos del Banco establecidos para manejar los activos financieros son logrados y cómo los flujos de efectivo son realizados. Los activos financieros que son mantenidos para negociar o son gestionados y cuyos rendimientos son evaluados sobre una base de valor razonable, son medidos a VRCR debido a que estos no son mantenidos para cobrar flujos de efectivo contractuales y para venderlos. Evaluación si los flujos de efectivo contractuales son únicamente pagos de capital e intereses Para el propósito de esta evaluación, “principal” es definido como el valor razonable del activo financiero al momento de reconocimiento inicial. “Interés” es definido como la consideración del valor del dinero en el tiempo y por el riesgo de crédito asociado al monto del principal vigente a un período de tiempo particular y por otros riesgos básicos de un acuerdo de préstamo y otros costos asociados (por ejemplo, riesgo de liquidez y costos administrativos), al igual que el margen de rentabilidad. Al evaluar si los flujos de efectivo contractuales son solamente pagos de principal e intereses (SPPI), el Banco considera los términos contractuales del instrumento. Esto incluye la evaluación para determinar si el activo financiero contiene un término contractual que pudiese cambiar el período o monto de los flujos de efectivo contractuales de tal modo que no cumpla con esta condición. Al hacer esta evaluación, el Banco considera: - Eventos contingentes que cambiarán el monto y periodicidad de los flujos de efectivo; - Condiciones de apalancamiento; - Términos de pago anticipado y extensión; - Términos que limitan al Banco para obtener flujos de efectivo de activos específicos (por ejemplo, acuerdos de activos sin recursos); y - Características que modifican las consideraciones para el valor del dinero en el tiempo (por ejemplo, revisión periódica de tasas de interés).
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Notas a los Estados Financieros Consolidados 18 (3) Resumen de Políticas de Contabilidad Significativas, continuación Las tasas de interés sobre ciertos préstamos de consumo se basan en tasas de interés variables que son establecidas a discreción del Banco. Las tasas de interés variable son generalmente determinadas de acuerdo con las políticas establecidas por el Banco. En estos casos, el Banco evalúa si la característica discrecional es consistente con el criterio de SPPI considerando un factor que incluye si los deudores están en condiciones de prepagar los préstamos sin penalidades importantes. Todos los préstamos de consumo a tasa fija contienen condiciones de prepago. Una característica de prepago es consistente con el criterio de SPPI, si los montos prepagados sustancialmente representan montos no pagados de principal e intereses sobre el monto principal pendiente, la cual puede incluir una compensación razonable por la terminación anticipada del contrato. En adición, una característica de prepago es tratada como consistente con este criterio si un activo financiero es adquirido u originado con una prima o descuento de su monto contractual nominal, y el monto prepagado sustancialmente representa el monto contractual a la par más los intereses acumulados contractualmente pero no pagados (lo cual puede incluir una compensación razonable por la terminación anticipada), y el valor razonable de la característica de prepago es insignificante en su reconocimiento inicial. Las inversiones en instrumentos de patrimonio tienen flujos de efectivo contractuales que no cumplen con el criterio de SPPI. Debido a esto, estos activos financieros son medidos a VRCR a menos que elija la opción de medición a VRCOUI. Reclasificación Los activos financieros no se reclasifican después de su reconocimiento inicial, excepto en el periodo posterior a la modificación del modelo de negocio para la administración de activos financieros. (c.3) Baja de activos y pasivos financieros Activos financieros El Banco da de baja un activo financiero cuando expiran los derechos contractuales a los flujos de efectivo del activo financiero, o transfiere los derechos para recibir los flujos de efectivo contractuales en una transacción en la que sustancialmente todos los riesgos y beneficios de la propiedad del activo financiero son transferidos o en los cuales el Banco no transfiere ni retiene sustancialmente todos los riesgos y ventajas de la propiedad y no retiene el control del activo financiero. Al dar de baja un activo financiero, la diferencia entre el valor en libros del activo (o el valor en libros asignado a la porción del activo dado de baja) y la suma de (i) la contraprestación recibida (incluyendo cualquier activo nuevo obtenido menos cualquier pasivo nuevo asumido) y (ii) cualquier ganancia o pérdida acumulada que haya sido reconocida en otros resultados integrales, se reconoce en resultados.
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Notas a los Estados Financieros Consolidados 19 (3) Resumen de Políticas de Contabilidad Significativas, continuación La garantía sobre el activo transferido se mide por el menor entre el valor en libros original del activo y el importe máximo de la consideración que el Banco podría ser obligado a pagar. El Banco, esporádicamente y de acuerdo con sus necesidades de liquidez, efectúa transacciones en las que transfiere activos reconocidos en el estado consolidado de situación financiera, tal como lo son las titularizaciones de préstamos hipotecarios residenciales, lo que resulta en la venta de estos activos a entidades estructuradas no consolidadas y en la transferencia sustancial de todos los riesgos y beneficios inherentes a su propiedad por parte del Banco. Los vehículos de titularización en su lugar emiten títulos de deuda a inversiones. El Banco por lo general obtiene participaciones o intereses en los activos financieros titularizados, a través de bonos “senior” o “subordinados”, u otro tipo de interés residual. Las participaciones o intereses retenidos se reconocen como una inversión en un instrumento de deuda en el estado consolidado de situación financiera, y se miden como se revela en la Nota 3 (f). Pasivos financieros Un pasivo financiero es dado de baja cuando se extingue la obligación, en virtud de la responsabilidad, cuando la obligación especificada en el contrato haya sido pagada o cancelada, o haya expirado. (c.4) Modificación de activos financieros Si se modifican los términos de un activo financiero, el Banco evalúa si los flujos de efectivo del activo modificado son sustancialmente diferentes. Si los flujos de efectivo son sustancialmente diferentes, entonces los derechos contractuales a los flujos de efectivo del activo financiero original se consideran caducados. En este caso, el activo financiero original se da de baja en cuentas y se reconoce un nuevo activo financiero a su valor razonable. (c.5) Compensación de activos y pasivos financieros Los activos y pasivos financieros solamente se compensan para efectos de presentación en el estado consolidado de situación financiera cuando el Banco tiene un derecho exigible legalmente de compensar los importes reconocidos y tenga la intención de liquidar el importe neto, o de realizar el activo y liquidar el pasivo simultáneamente. Los ingresos y gastos son presentados sobre una base neta, sólo cuando sea permitido o requerido por una NIIF, o sí las ganancias o pérdidas proceden de un grupo de transacciones similares, tales como las derivadas de instrumentos financieros mantenidos para negociar. (c.6) Medición de valor razonable El valor razonable es el precio que se recibiría por vender un activo o pagado por transferir un pasivo en una transacción ordenada entre participantes del mercado principal en la fecha de medición o, en su ausencia, en el mercado más ventajoso al cual el Banco tenga acceso en el momento. El valor razonable de un pasivo refleja el efecto del riesgo de incumplimiento.
BANCO LA HIPOTECARIA, S. A. y SUBSIDIARIAS (Panamá, República de Panamá) Notas a los Estados Financieros Consolidados 20 (3) Resumen de Políticas de Contabilidad Significativas, continuación Cuando es aplicable, el Banco mide el valor razonable de un instrumento utilizando un precio cotizado en un mercado activo para tal instrumento. Un mercado es considerado como activo, si las transacciones de estos activos o pasivos tienen lugar con frecuencia y volumen suficiente para proporcionar información para fijar precios sobre una base continua. Cuando no existe un precio cotizado en un mercado activo, el Banco utiliza técnicas de valoración que maximizan el uso de datos de entrada observables relevantes y minimizan el uso de datos de entrada no observables. La técnica de valoración escogida incorpora todos los factores que los participantes del mercado tendrían en cuenta al fijar el precio de una transacción. El valor razonable de un depósito a la vista no es inferior al monto a pagar cuando se convierta exigible, descontado desde la primera fecha en la que pueda requerirse el pago. El Banco establece una jerarquía del valor razonable que clasifica en tres niveles los datos de entrada de técnicas de valoración utilizadas para medir el valor razonable. El Banco reconoce las transferencias entre niveles de la jerarquía del valor razonable al final del período durante el cual ocurrió el cambio. (c.7) Deterioro de activos financieros El Banco reconoce reservas para “pérdidas crediticias esperadas” (PCE) para los siguientes activos financieros que no son medidos a VRCR: - Inversiones en instrumentos de deuda; - Préstamos por cobrar No se reconocen pérdidas por deterioro sobre inversiones de patrimonio. El Banco mide las reservas para pérdidas en un monto igual a las PCE “durante el tiempo de vida” del activo financiero, a excepción de los siguientes, para los cuales se miden como PCE “durante los próximos 12 meses”: - Inversiones en instrumentos de deuda para las cuales se determina que reflejan un riesgo de crédito bajo a la fecha de reporte; y - Otros instrumentos financieros sobre los cuales el riesgo de crédito no ha incrementado significativamente desde su reconocimiento inicial. El Banco considera que una inversión en un instrumento de deuda refleja un riesgo de crédito bajo, cuando su “calificación de riesgo de crédito” es equivalente a la definición globalmente entendida como “grado de inversión”. El Banco no aplica la excepción de bajo riesgo de crédito para ningún otro instrumento financiero.
RkJQdWJsaXNoZXIy NzE5MzYw